Dane z minionego miesiąca
Zmiany aktywów uporządkowane kwotowo w funduszach otwartych -
na podstawie biznes.pap.pl.
Poprzedni miesiąc TUTAJ
Podsumowanie nabyć/umorzeń miesiąca w podziale na typy funduszy polecam na Analizy.pl
Największe wzrosty:
1. PKO Obligacji Długoterminowych 519.1 MLN PLN 17.5%
2. NN (PL) Stabilnego Wzrostu 297.31 MLN PLN 24.12%
3. UniKorona Dochodowy 158.96 MLN PLN 2.89%
4. PKO Papierów Dłużnych Plus 151.53 MLN PLN 5.59%
5. Santander Prestiż Obligacji Korporacyjnych 148.81 MLN PLN 4.12%
6. NN (PL) Obligacji 134.68 MLN PLN 6.31%
7. BGŻ BNP Paribas Subfundusz Konserwatywnego Oszczędzania 107.26 MLN PLN 9.96%
8. PZU Papierów Dłużnych POLONEZ 101.06 MLN PLN 5.72%
9. NN Krótkoterminowych Obligacji 82.55 MLN PLN 4.46%
10. Santander Obligacji Korporacyjnych 51.79 MLN PLN 2.02%
Olbrzymi udział funduszy obligacji nie powinien dziwić, gdy spojrzeć na ich wyniki. Zdecydowanie wyróżnia się obecność NN (PL) Stabilnego Wzrostu - kwotowo i procentowo ewenement. Choć wyniki NN nie są złe, to nie brak i lepszych w tej grupie, np. UniStabilny Wzrost, więc tym bardziej pozycja ta zaskakuje.
Największe spadki:
1. PKO Obligacji Skarbowych -561.06 MLN PLN -4.89%
2. Esaliens Senior -283.67 MLN PLN -25.97%
3. Aviva Investors Akcyjny -62.84 MLN PLN -1.54%
4. ALFA SFIO -52.08 MLN PLN -3.38%
5. Noble Fund Akcji -34.44 MLN PLN -37.09%
6. GAMMA -33.84 MLN PLN -3.45%
7. Esaliens Akcji -32.94 MLN PLN -4.11%
8. PKO Technologii i Innowacji Globalny -32.3 MLN PLN -1.43%
9. PKO Stabilnego Wzrostu -30.64 MLN PLN -2.41%
10. Aviva Globalnych Strategi (d.Oszczędnościowy) -28.65 MLN PLN -10.85%
PKO dalej traci aktywa, klienci chyba zrozumieli, że to nie oni zarabiają w tym funduszu. Lipiec był dosyć korzystny dla polskiej giełdy, ale klientów TFI chyba przekonało to jedynie do realizacji zysków, sądząc po pozycjach spadkowych. Fundusze akcyjne tracą aktywa kolejny miesiąc.
Zarówno w mBanku jak i Bossafund na liście popularnych funduszy dominują fundusze obligacji, a wśród nich powtarzają się UniKorona Dochodowy i PZU Papierów Dłużnych Polonez. Ciekawostką jest, że klienci mBanku w połowie lipca obstawiali też QUERCUS short - czyli grali na spadki na giełdzie, i jak widać dzisiaj z powodzeniem: wynik 1M na dziś to 9.06%.
Aktualności
Poniższe wyniki pochodzą z notowań dn. 2019-08-13.
Fundusze niskiego ryzyka zagranicznych aktywów
10% z obligacji po raz pierwszy na blogu - nie w rok, w kwartał! Ponadto inPZU kolejny raz pokonuje PZU (choć w połowie miesiąca bywało odwrotnie). Na rynkach obligacji mamy nadal hossę, a jej potwierdzeniem są rekordowo niskie rentowności papierów Grecji, Hiszpanii, Francji i Włoch, ujemne rentowności w Niemczech.
Nie podejmuję się prognozować, ile czasu to potrwa, ale radziłbym monitorować wyniki - "nic nie może przecież wiecznie trwać".
Wzloty w terminie 3M:
UniObligacje: Globalne Rynki Wschodzące (UniFundusze SFIO) 10.0%
UniObligacje: Nowa Europa (UniFundusze FIO) 9.0%
Allianz PIMCO Emerging Local Bond (Allianz SFIO) 5.8%
inPZU Obligacje Rynków Wschodzących (inPZU SFIO) 5.1%
inPZU Obligacje Rynków Rozwiniętych (inPZU SFIO) 4.6%
NN (L) Obligacji Rynków Wschodzących (Waluta Lokalna) (NN SFIO) 4.1%
PZU Dłużny Rynków Wschodzących (GI FIO) 3.9%
Fundusze niskiego ryzyka polskich aktywów
U nas też trwa hossa skarbówek, a po zdołowanych wcześniej obligacjach korpo także można było oczekiwać odbicia.I tak się dzieje. O ile wynik BPS poniżej można wyjaśnić odzyskaniem środków od Getback, to ciekawostką jest rajd skarbówek w Noble Funds - tu skok miał miejsce praktycznie od maja (wykres niżej).
Długa lista funduszy na porządnych plusach.
Wzloty w terminie 3M:
Noble Fund Obligacji (Noble Funds FIO) 5.7%
BPS Obligacji Korporacyjnych (BPS SFIO) 5.3%
UniObligacje Aktywny (UniFundusze SFIO) 5.2%
NN FIO Obligacji 2 4.5%
NN Obligacji (NN FIO) 4.4%
Open Finance Obligacji (Open Finance FIO) 4.1%
PZU Dłużny Aktywny (PZU FIO Parasolowy) 4.0%
SGB Dłużny (UniFundusze SFIO) 4.0%
QUERCUS Obligacji Skarbowych (Parasolowy SFIO) 3.8%
PZU Papierów Dłużnych POLONEZ (PZU FIO Parasolowy) 3.7%
Utracjusze to głownie fundusze, które przesadziły z obligacjami ZM Kania.
Upadki w terminie 3M:
AGIO Kapitał (AGIO SFIO) -2.3%
ALTUS Konserwatywny (FIO Parasolowy) -0.8%
GAMMA Obligacji Korporacyjnych (GAMMA FIO) -0.6%
Millennium Obligacji Korporacyjnych (Millennium SFIO) -0.4%
SEJF FIO Strategii Dłużnych -0.4%
Pozostałe fundusze
Wzloty w terminie 1M:
PKO Akcji Rynku Złota (Parasolowy FIO) 12.12%
Superfund Goldfuture (Superfund SFIO) 11.92%
Investor Gold Otwarty (Investor SFIO) 6.29%
Santander Akcji Tureckich (Santander FIO) 6.21%
Investor Turcja (Investor SFIO) 6.13%
Złoto i akcje tureckie to wygrani zarówno w terminie 3M, jak i 1M. Włos od podium były fundusze short.
Upadki w terminie 1M:
Opera Universa.pl (Opera FIO) -13.74%
Rockbridge FIO Akcji Lewarowany -12.36%
QUERCUS lev (Parasolowy SFIO) -12.01%
Esaliens Globalnych Zasobów (Esaliens Parasol Zagraniczny SFIO) -11.4%
Opera Equilibrium.pl (Opera FIO) -9.97%
Nagły odwrót z giełdy w Polsce, ale i korekta w USA, to szereg funduszy z ujemnym wynikiem. Fundusze surowcowe poza złotem też tracą.
Treści zawarte na tym blogu nie stanowią rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych lub ich emitentów (Dz. U. z 2005 r. Nr 206, poz. 1715). Zgodnie z powyższym autor nie ponosi jakiejkolwiek odpowiedzialności za decyzje inwestycyjne podejmowane na podstawie treści zawartych w biuletynie. Autor blogu nie świadczy doradztwa w związku z opisywanymi transakcjami ani nie udziela porad inwestycyjnych lub rekomendacji zawarcia transakcji, co oznacza, że udzielone informacje nie mają charakteru porady inwestycyjnej lub rekomendacji. Ostateczna decyzja zawarcia transakcji należy wyłącznie do Czytelnika. Autor nie występuje w roli pośrednika ani przedstawiciela. Przed zawarciem jakiejkolwiek z opisywanych na łamach bloga transakcji, każdy Czytelnik powinien, nie opierając się na informacjach publikowanych na łamach bloga, określić jej ryzyko, potencjalne korzyści oraz straty z nią związane, jak również charakterystykę, konsekwencje prawne, podatkowe i księgowe transakcji oraz konsekwencje zmieniających się czynników rynkowych.
Brak komentarzy:
Prześlij komentarz