Dane z minionego miesiąca
Sprzedaż w funduszach ponownie jest lepsza niż miesiąc wcześniej, a zyskiwał głównie segment dłużny:
Poprzedni miesiąc TUTAJ
Podsumowanie miesiąca w podziale na typy funduszy polecam na Analizy.pl
Największe wzrosty:
1. PKO Gamma Plus 344.88 MLN PLN 21.71%
2. Goldman Sachs Obligacji Plus 263.84 MLN PLN 17.9%
3. Santander Prestiż Dłużny Krótkoterminowy 235.42 MLN PLN 11.05%
4. Pekao Spokojna Inwestycja 164.25 MLN PLN 4.46%
5. Skarbiec - Spółek Wzrostowych 159.74 MLN PLN 22.26%
6. Santander Dłużny Krótkoterminowy 156.48 MLN PLN 5.46%
7. PZU SEJF+ 142.51 MLN PLN 28.62%
8. Millennium Obligacji Klasyczny 114.15 MLN PLN 5.87%
9. Goldman Sachs Konserwatywny 112.92 MLN PLN 8.01%
10. PKO Obligacji Długoterminowych 104.1 MLN PLN 2.99%
Ponownie klienci sprawili, że to fundusze długu krótkoteminowego zanotowały najwyższe przyrosty aktywów. Na wyróżnienie zasługuje fundusz Skarbiec Spółek Wzrostowych - jak na fundusz akcyjny specyficznych walorów przyrost jest konkretny. Dla porównania, jego konkurent z grupy, Allianz Artificial Intelligence, miał 15.51 MLN PLN więcej aktywów (17.87%).
Największe spadki:
1. PKO Obligacji Samorządowych -76.8 MLN PLN -5.72%
2. PKO Surowców Globalny -68.11 MLN PLN -10.58%
3. PKO Akcji Rynku Złota -67.39 MLN PLN -9.6%
4. Goldman Sachs Indeks Surowców -60.77 MLN PLN -11.46%
5. Allianz Akcyjny -51.62 MLN PLN -1.49%
6. PZU SFIO UNIVERSUM -41.62 MLN PLN -1.92%
7. PKO Obligacji Samorządowych II -27.57 MLN PLN -4.09%
8. Investor Gold Otwarty -27.33 MLN PLN -5.02%
9. PKO Dóbr Luksusowych Globalny -24.22 MLN PLN -4.26%
10. PKO Medycyny i Demografii Globalny -23.73 MLN PLN -4.59%
Traciły aktywa fundusze surowców, złota, obligacji samorządowych (pandemiczny hit). Nieznaczne odpływy z niektórych funduszy mogą być spowodowane szukaniem przez inwestorów wyższych zysków w innych sektorach.
Aktualności
Allianz likwiduje fundusz Allianz Strategia SFIO.
Dla inwestorów istotną informacją na przyszłość jest podpisana ustawa, pozwalająca kompensować podatek od zysków kapitałowych (np. w funduszach) stratami z akcji, innych funduszy, a nawet instrumentów pochodnych. Od nowego roku czeka nas rewolucja.
Notowania poniżej z 2023-06-14.
Fundusze niskiego ryzyka zagranicznych aktywów
Wzloty w terminie 3M:
Allianz PIMCO Emerging Local Bond 5.94%
Goldman Sachs Obligacji Rynków Wschodzących (Waluta Lokalna) 5.38%
Allianz Globalny Obligacji 3.77%
PZU Globalny Obligacji Korporacyjnych 3.69%
PZU Dłużny Rynków Wschodzących 3.06%
Choć fundusze długu zagranicznego rosły, to za wysoki odczyt liderów do pewnego stopnia odpowiadają wahania notowań. Od pewnego czasu zastanawiam się nad podawaniem wyników uśrednionych z odczytu np. dwóch tygodni czy miesiąca. Byłyby trudniejsze w weryfikacji, ale więcej mówiły o prawdopodobnym zysku inwestora.
Upadki w terminie 3M:
PKO Papierów Dłużnych USD -4.98%
Pekao Obligacji Dolarowych Plus -4.43%
BNP Paribas Obligacji Zrównoważony Rozwój -4.03%
BNP Paribas Europejskich Obligacji Zamiennych -3.73%
Pekao Obligacji Europejskich Plus -3.45%
Spadki w notowaniach zagranicznego długu nie są liczne, w tych konkretnych przypadkach znaczenie miał kurs PLN, bo niektóre fundusze walutowe eksponują się na ryzyko zmiany kursu. Siła PLN to pokłosie poprawy po okresie poprzedniej słabości wywołanej wojną.
Fundusze niskiego ryzyka polskich aktywów
Wzloty w terminie 3M:
Rockbridge Lokata Plus 6.56%
Esaliens Obligacji 4.0%
Allianz Obligacji Dynamiczny 3.89%
PZU Energia Konserwatywny 3.3%
Ipopema Obligacji 3.23%
Pekao Konserwatywny Plus 3.23%
QUERCUS Ochrony Kapitału 3.17%
QUERCUS Dłużny Krótkoterminowy 3.14%
Polski dług cieszył się popularnością, a wyceny rosły. Na obligacje skarbowe wpływ ma odczyt inflacji, która spadała. Trzeba tu jednak pamiętać, że ceny te podlegają dużym wahaniom, a potrzeby Skarbu są nadal wysokie. Mój osobisty pogląd jest taki, że grozi nam utrwalenie inflacji na poziomie powyżej celu przez najbliższe kilka lat.
Poza funduszami zadeklarowanymi jako skarbowe interesujące są wyniki Quercusa, szczególnie na tle swojej grupy.
Upadki w terminie 3M:
SEJF Papierów Dłużnych -0.91%
Rodzynek spadków to bardzo mały fundusz od BPS TFI.
Pozostałe fundusze 1M
Wzloty w terminie 1M:
Allianz Artificial Intelligence 20.21%
Skarbiec Spółek Wzrostowych 20.19%
Generali Akcji: Megatrendy 15.49%
Investor Nowych Technologii 14.52%
Investor Akcji Spółek Wzrostowych 13.34%
inPZU Akcje Sektora Informatycznego O 13.16%
Skarbiec Nowej Generacji 12.84%
QUERCUS lev 12.69%
Investor Akcji 11.57%
Santander Prestiż Technologii i Innowacji 10.43%
Fundusze akcyjne notowały pokaźne wzrosty w bardzo szerokim spektrum walorów. Topowe wyniki należą tym razem do funduszy technologicznych. Biorąc pod uwagę skromne wzrosty nabyć w obrębie grupy, można uważać, że jest tu nadal jakiś potencjał.
Upadki w terminie 1M:
Superfund Alternatywny -8.91%
UNIQA Akcji Rynku Złota -8.68%
Allianz Akcji Rynku Złota -8.33%
inPZU Akcje Rynku Złota O -7.89%
PKO Akcji Rynku Złota -7.81%
Investor Turcja -6.98%
Esaliens Gold -6.51%
Ipopema Short Equity -5.95%
QUERCUS short -5.9%
Ipopema Złota i Metali Szlachetnych -4.27%
Na przeciwnej pozycji znalazły się fundusze złota i instrumentów pochodnych short, co jest oczywiste w kontekście wzrostów cen akcji.
Treści zawarte na tym blogu nie stanowią rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych lub ich emitentów (Dz. U. z 2005 r. Nr 206, poz. 1715). Zgodnie z powyższym autor nie ponosi jakiejkolwiek odpowiedzialności za decyzje inwestycyjne podejmowane na podstawie treści zawartych w biuletynie. Autor blogu nie świadczy doradztwa w związku z opisywanymi transakcjami ani nie udziela porad inwestycyjnych lub rekomendacji zawarcia transakcji, co oznacza, że udzielone informacje nie mają charakteru porady inwestycyjnej lub rekomendacji. Ostateczna decyzja zawarcia transakcji należy wyłącznie do Czytelnika. Autor nie występuje w roli pośrednika ani przedstawiciela. Przed zawarciem jakiejkolwiek z opisywanych na łamach bloga transakcji, każdy Czytelnik powinien, nie opierając się na informacjach publikowanych na łamach bloga, określić jej ryzyko, potencjalne korzyści oraz straty z nią związane, jak również charakterystykę, konsekwencje prawne, podatkowe i księgowe transakcji oraz konsekwencje zmieniających się czynników rynkowych.
Brak komentarzy:
Prześlij komentarz